В тихом провинциальном городке, где каждый знает соседа в лицо, начинается череда жутких ритуальных убийств. Местная полиция в растерянности, а в народе шепчутся о древней легенде — будто бы это мстит озёрная русалка. Для расследования из столицы вызывают опытного криминалиста Юрия Бахтина, скептика и прагматика, который не верит в сказки. Однако, вернувшись в город своей юности, он сталкивается не только с делом, но и с призраками прошлого: здесь остались его старые друзья и бывшая жена.
Чем глубже Бахтин погружается в расследование, тем больше фактов противоречит логике, заставляя его усомниться в собственном здравомыслии. Параллельно ему приходится разбираться с запутанными личными отношениями, а круг подозреваемых неумолимо расширяется, затрагивая самых близких людей. Преодолевая сопротивление таинственного антагониста, давление обстоятельств и семейные конфликты, Бахтин постепенно распутывает клубок лжи, приближаясь к шокирующей разгадке.